Penzijní společnost je v Česku licencovaná akciová společnost, která spravuje doplňkové penzijní spoření (DPS) v účastnických fondech a transformované fondy bývalého penzijního připojištění. Jde o specifický druh správce, na který se vztahuje samostatný zákon (zákon č. 427/2011 Sb. o doplňkovém penzijním spoření) a dohled České národní banky.

Stručná odpověď: Penzijní společnost je licencovaná akciová společnost pod dohledem ČNB, která jako jediný typ subjektu smí spravovat produkty III. pilíře se státním příspěvkem — účastnické fondy DPS a transformované fondy penzijního připojištění. V ČR jich působí jen několik (např. Allianz PS, Conseq PS, ČSPS, ČSOB PS, Generali PS, KB PS, NN PS, Rentea PS, UNIQA PS). Aktuální seznam vede ČNB v databázi regulovaných subjektů.

Stručně

  • Penzijní společnost je jediný typ subjektu, který smí nabízet DPS a transformované fondy.
  • Podléhá dohledu ČNB a kapitálovým požadavkům srovnatelným s bankami.
  • Aktiva fondů jsou oddělena od majetku společnosti — riziko úpadku správce se na vklady klientů přímo nepřenáší.
  • DPS, DIP a běžné podílové fondy spravují odlišné typy subjektů.

Co penzijní společnost dělá

  • Zřizuje a spravuje účastnické fondy s různými rizikovými profily (konzervativní, vyvážený, dynamický/akciový).
  • Eviduje smlouvy klientů, přijímá vklady a státní příspěvky, vyplácí dávky.
  • Reportuje regulátorovi a publikuje statuty fondů, klíčové informace pro účastníky (KID) a roční zprávy.
  • Spravuje transformované fondy s historickým garantovaným nezáporným zhodnocením pro klienty z bývalého penzijního připojištění.

Penzijní společnost v Česku — kdo to je

V Česku působí omezený počet penzijních společností (řádově nižší jednotky). Bývají dceřinými společnostmi velkých bankovních a pojišťovacích skupin. K aktivním penzijním společnostem patří například Allianz penzijní společnost, Conseq penzijní společnost, Česká spořitelna – penzijní společnost (ČSPS), ČSOB penzijní společnost, Generali penzijní společnost, KB penzijní společnost, NN penzijní společnost, Rentea penzijní společnost a UNIQA penzijní společnost. Seznam se v čase mění (fúze, vstupy nových hráčů) — kanonický a aktuální přehled licencovaných penzijních společností a jejich produktů najdete v databázi regulovaných subjektů (JERRS) na webu ČNB.

Klient si vybírá:

  1. Penzijní společnost (správce).
  2. Konkrétní účastnický fond podle rizikového profilu — lze v zákonných mezích kombinovat několik fondů.

Strategii rizikového profilu lze v průběhu spoření měnit (přechod do méně rizikového fondu před cílovým věkem je dokonce součástí povinné nabídky tzv. životního cyklu).

Nezaměňovat s

Penzijní společnost ≠ poskytovatel DIP. DIP je samostatný daňový režim, který poskytují obchodníci s cennými papíry, banky nebo investiční společnosti — penzijní společnosti DIP zpravidla nenabízejí (nabízejí DPS). Některé skupiny ale mohou v rámci své skupiny pokrývat oba režimy přes různé licencované entity.

Penzijní společnost ≠ investiční společnost. Investiční společnost spravuje běžné podílové fondy podle zákona o investičních společnostech a fondech (ZISIF), penzijní společnost má vlastní zákonný rámec.

Upozornění (YMYL): Konkrétní pravidla, limity státního příspěvku, daňových odpočtů a podmínky výplaty se mohou měnit zákonem. Aktuální stav ověřte u Finanční správy, ČNB nebo vybrané penzijní společnosti. Tento text není investičním ani daňovým poradenstvím.

Kde to využiješ